Oznámenie výsledkov za polrok 2022 spoločnosti CTP N.V.

AMSTERDAM, 10. august 2022 – CTP NV (ticker CTPNV.AS), („CTP“ alebo „spoločnosť“), najväčší kótovaný vlastník, developer a správca vysoko kvalitných priemyselných a logistických nehnuteľností v kontinentálnej Európe podľa hrubej prenajímateľnej plochy (GLA), hlási silný rast príjmov z aktívnej správy aktív, s podobným rastom nájomného zo svojho investičného portfólia 4,31 TP3T[1] vo finančných výsledkoch za prvých šesť mesiacov roku 2022.

Vidíme rastúci dopyt po nových a existujúcich aktívach CTP, keďže spoločnosti čoraz viac hľadajú nákladovo efektívne prostriedky na zvýšenie odolnosti svojich dodávateľských reťazcov a výrobných kapacít. Spolu s pokračujúcou obmedzenou ponukou vhodných aktív sa tieto fundamenty sektora premietajú do rastu nájomného za materiál. Vedúca pozícia CTP na trhu, hlboké sektorové znalosti a preukázaná schopnosť efektívne reagovať na čoraz zložitejšie a rýchlejšie sa meniace prostredie nám umožňuje naďalej poskytovať atraktívne a odolné výnosy.

KĽÚČOVÉ PREVÁDZKOVÉ NAJLEPŠIE:

• Proaktívna správa aktív doručovanie  4,31 TP3T podobný rast nájomného v rámci investičného portfólia skupiny, vrátane nových prenájmov a prenájmov
• Silné prevádzkové a portfóliové metriky vrátane miery obsadenosti viac ako 95% v rámci portfólia strednej a východnej Európy (CEE) (31. decembra 2021: 94%), miery udržania klientov 91% (31. decembra 2021: 92%) a atraktívneho portfólia WAULT na 6,4 roka (31. decembra 2021: 6,7 roka)
• 1,4 milióna m2 developerských projektov vo výstavbe pri výnose z nákladov 10%, z čoho 47% bolo predprenajatých, čím sa zabezpečilo zmluvné nájomné vo výške 37 miliónov EUR

KĽÚČOVÉ FINANČNÉ NAJLEPŠIE:

• Čistý príjem z prenájmu vzrástol o 32% na 211,5 milióna eur (30. jún 2021: 160,3 milióna eur) podporené novým nájmom vyplývajúcim z dokončenia výstavby, akvizícií výnosových aktív a aktívneho riadenia investičného portfólia skupiny
• Zisk po zdanení vo výške 490,2 milióna EUR narástol o 160% v porovnaní s predchádzajúcim rokom (30. jún 2021: 188,3 milióna EUR), poháňaný silným rastom príjmov z prenájmu, zvýšením ocenenia[2] v dôsledku rastúcich ERV a nižších nákladov na financovanie
• Špecifický firemný upravený EPRA EPS o 20% na 0,30 € (30. júna 2021: 0,25 EUR), s Špecifický upravený EPRA EPS vo výške 0,60 EUR za fiškálny rok 2022 opätovne potvrdené
• Investície do nehnuteľností vzrástli o 25% na 10 439 miliónov EUR (31. december 2021: 8 349 miliónov EUR) podporené pozitívnym polročným precenením stáleho portfólia a zvýšením GLA vo vlastníctve skupiny na 5 miliónov m2
• Upravená NTA na akciu sa zvýšila o 111 TP3T na 39 EUR (31. decembra 2021: 12,06 EUR) najmä v dôsledku polročného precenenia stáleho portfólia poháňaného podobným rastom nájomného o 4,31 TP3T a pokrokom v našom developmente
• Dobre umiestnená súvaha podporovať disciplinovaný rozvojový rast, s konzervatívnym LTV, bez požiadaviek na krátkodobé refinancovanie, vedúcimi priemernými nákladmi na dlh v sektore 1,151 TP3T (1001 TP3T fixných alebo zaistených) a a solídna likviditná pozícia vo výške 1,4 miliardy EUR
• Dočasná dividenda vo výške 0,22 EUR za prvý polrok 2022, čo sa rovná c.75% zo špecifických upravených ziskov EPRA pre spoločnosť a bude ponúknuté akcionárom vo forme úpisu alebo hotovostnej dividendy

Kľúčové finančné výhody

WEBCAST A KONFERENČNÝ HOVOR PRE ANALYTIKOV A INVESTOROV

Dnes o 8:30 (BST) a 9:30 (SELČ) usporiada CTP NV prezentáciu a diskusiu pre analytikov a investorov prostredníctvom živého webového vysielania a audio konferenčného hovoru.

Ak chcete sledovať živé vysielanie, zaregistrujte sa na adrese:
https://www.investis-live.com/ctp/62ab3c6f3854dd0e0048511b/sdfb

Ak sa chcete k prezentácii pripojiť telefonicky, vytočte jedno z nasledujúcich čísel a zadajte prístupový kód účastníka 486305.

Stlačením tlačidla *1 položíte otázku, stlačením tlačidla *2 otázku stiahnete alebo stlačením tlačidla *0 získate pomoc operátora.

Nahrávka bude dostupná aj na vyžiadanie do stredy 17. augusta 2022. Pre prístup k telefonickej reprodukcii vytočte jedno z nižšie uvedených čísel a zadajte prístupový kód účastníka 368342.

Kópia tohto oznámenia a prezentácie je k dispozícii na webovej stránke spoločnosti: https://ctp.eu/investors/financial-reports/

KONTAKTNÉ ÚDAJE PRE OTÁZKY ANALYTIKOV A INVESTOROV:

CTP
Patrick Zehetmayr, finančný riaditeľ
Mobil: +420 720 943 337
E-mail:            patrick.zehetmayr@ctp.eu

KONTAKTNÉ ÚDAJE PRE OTÁZKY MÉDIÍ:

Komunikácia Bellier
Steve Hays
Mobil: +31 6 52 31 07 62
E-mail:            steve.hays@bellierfinancial.com

FINANČNÝ KALENDÁR CTP

 
O spoločnosti CTP

Spoločnosť CTP Continental Europe je najväčším kótovaným vlastníkom, developerom a správcom logistických a priemyselných nehnuteľností podľa hrubej prenajímateľnej plochy, pričom vlastní viac ako 9,5 milióna m2 priestorov v desiatich krajinách. Spoločnosť CTP je jediným investorom v regióne, ktorý má portfólio s úplným certifikátom BREEAM pre strednú a východnú Európu, a od roku 2021 sa stala uhlíkovo neutrálnou v prevádzke, čo je základom jej záväzku byť udržateľným podnikom. Viac informácií nájdete na našej firemnej webovej stránke: ctp.eu. ctp.eu

Zrieknutie sa zodpovednosti za výhľad do budúcnosti

Toto oznámenie obsahuje určité výhľadové vyhlásenia týkajúce sa finančnej situácie, výsledkov činnosti a podnikania spoločnosti CTP. Tieto výhľadové vyhlásenia môžu byť identifikované použitím výhľadovej terminológie, vrátane výrazov "verí", "odhaduje", "plánuje", "projektuje", "očakáva", "predpokladá", "zamýšľa", "ciele", "môže", "ciele", "pravdepodobne", "by", "mohol", "môže mať", "bude" alebo "mal by" alebo v každom prípade ich negatívnych alebo iných variácií alebo porovnateľnej terminológie. Výhľadové vyhlásenia sa môžu podstatne líšiť a často sa aj líšia od skutočných výsledkov. V dôsledku toho by sa na žiadne výhľadové vyhlásenie nemal pripisovať neprimeraný vplyv. Táto tlačová správa obsahuje dôverné informácie v zmysle článku 7 ods. 1 nariadenia (EÚ) č. 596/2014 zo 16. apríla 2014 (nariadenie o zneužívaní trhu).

H1 2022 v recenzii

Za posledných 24 rokov sa CTP rozrástla a stala sa jednou z popredných spoločností v oblasti priemyselných a logistických nehnuteľností v kontinentálnej Európe. Vlastní a aktívne spravuje vysokokvalitné portfólio aktív vo viac ako 200 lokalitách v desiatich krajinách a obsluhuje viac ako 1 000 klientov. Rozsah a kvalita jej vysoko diverzifikovaného investičného a rozvojového portfólia podporuje schopnosť CTP poskytovať odolné, rastúce peňažné toky a atraktívne výnosy v dlhodobom horizonte.

Skupina sa snaží využiť svoju dlhodobo zavedenú, škálovateľnú prevádzkovú platformu a zabezpečiť kontrolovaný a disciplinovaný organický rast, predovšetkým prostredníctvom rozvoja svojej rozsiahlej pozemkovej banky s celkovou rozlohou 20 miliónov m2, ktorú vedie nájomca, pričom väčšina z nich sa nachádza v blízkosti existujúcich veľkých pozemkov Skupiny. viacúčelové logistické a priemyselné CTParky.

Silné trhové základy spolu so sústredeným vykonávaním stratégie skupiny vyústili do pozitívneho prevádzkového impulzu a výkonnosti počas prvých šiestich mesiacov roku 2022. Odborné znalosti skupiny v oblasti parkovania a jedinečná vertikálne integrovaná prevádzková platforma sú neoddeliteľnou súčasťou jej schopnosti efektívne vykonávať stratégiu a poskytovať výkonnosť v rámci svojho vedúceho portfólia na trhu, ktoré sa nachádza v celej strednej a východnej Európe a západnej Európe.

S trhovým podielom 27,41 TP3T k 30. júnu 2022 (31. júna 2021: 24,91 TP3T) je Skupina najväčším vlastníkom priemyselných a logistických nehnuteľností na svojich kľúčových trhoch strednej a východnej Európy: v Českej republike, Rumunsku, Maďarsku a na Slovensku. Tieto trhy spolu predstavujú 771 TP3T z celkového GLA vlastneného Skupinou. Sila trhového podielu CTP odzrkadľuje výhodu prvého ťahúňa skupiny a etablovaný rozsah na kľúčových trhoch strednej a východnej Európy, vďaka čomu je skupina preferovaným partnerom pre mnohých priemyselných a logistických zákazníkov.

Poskytovanie stratégie

Počas prvého polroka 2022 vzrástlo investičné portfólio Spoločnosti o 25% na 9,5 milióna GLA kombináciou dokončenia vývoja; strategické selektívne získavanie aktív produkujúcich príjmy; a integrácia portfólia Deutsche Industrie Grundbesitz (DIG) AG s rozlohou 1,7 milióna m2[4], získaná vo februári 2022. CTP je stále na dobrej ceste dodať približne 1,5 milióna GLA do konca roka.

Tento rast GLA prispel k zvýšeniu hodnoty investícií do nehnuteľností o 24% na 9 382 miliónov EUR (31. december 2021: 7 575 miliónov EUR). Pokračujúci investičný dopyt po dobre umiestnených priemyselných a logistických aktívach sa odráža v polročnom zhodnotení portfólia vo výške 6,31 TP3T v porovnaní so 6,41 TP3T v roku 2021.

Zazmluvnené výnosy CTP na nasledujúcich 12 mesiacov do 30. júna 2023 vzrástli o 42% na 538 miliónov eur k 30. júnu 2022 (30. júna 2021: 380 miliónov eur). Hlavnou hnacou silou tohto nárastu v rámci investičného portfólia CTP s viac ako 650 aktívami je schopnosť skupiny získať hodnotu prostredníctvom aktívnej správy aktív. V prvej polovici r
V roku 2022 zaznamenala CTP podobný nárast príjmov z prenájmu o 4,31 TP3T, čo sa premieta do dodatočného nájomného vo výške 12 miliónov EUR za druhú polovicu roku 2022. K rastu investičného portfólia CTP prispeli aj dokončené stavby a akvizície.

Rastúci podiel toku príjmov z prenájmu generovaného investičným portfóliom CTP ťaží zo zmluvného ročného rastu nájomného a ochrany pred infláciou. Od začiatku roku 2020 všetky nové nájomné zmluvy Skupiny obsahujú klauzulu o dvojitej indexácii, ktorá vypočítava ročné zvýšenie nájomného ako väčšie z:

1. Pevné zvýšenie o 1,51 TP3T – 2,51 TP3T ročne,
2. Lokálny index spotrebiteľských cien.

K 30. júnu 2022 38% výnosov generovaných portfóliom Skupiny zahŕňa túto klauzulu o dvojitej indexácii a Skupina je na dobrej ceste zvýšiť ju na 40%-50% do konca tohto finančného roka.

Rozsiahly, diverzifikovaný a rastúci tok príjmov spoločnosti CTP ťaží z jej vysokokvalitnej medzinárodnej klientskej základne, ktorá sa odráža v trvalo silnom výbere nájomného. Dlhodobú bezpečnosť výnosov portfólia navyše ilustruje vážená priemerná neukončená doba prenájmu (WAULT), ktorá zostáva atraktívna na úrovni 6,4 roka.

Proaktívne získavanie hodnoty z investičného portfólia CTP  

Proaktívny prístup CTP k riadeniu svojho vysokokvalitného investičného portfólia spolu s jej hlbokými znalosťami v sektore a dlhodobými vzťahmi s klientmi sa spájajú, aby zabezpečili silný prevádzkový výkon a metriky portfólia skupiny a odblokovali ďalšiu vloženú hodnotu.

Tieto metriky portfólia zahŕňajú vysokú mieru obsadenosti viac ako 95% (31. december 2021: 94%), mieru udržania klientov 91% (31. december 2021: 92%), ako aj atraktívne portfólio WAULT na 6,4 roka (31. december 20721: rokov). Po integrácii portfólia DIG sa miera obsadenosti skupiny stala 94%, čo odráža charakter pridanej hodnoty týchto nemeckých aktív.

Počas prvého polroka finančného roka Skupina zazmluvnila nájomné vo výške 47 miliónov EUR prostredníctvom prenájmu existujúcich priestorov, obnovy prenájmu a rozšírenia budovy na ploche 893 m2 na svojich kľúčových trhoch v Českej republike, Rumunsku, Maďarsku a na Slovensku.

Špecializované interné tímy správy aktív spoločnosti CTP priamo spolupracujú s klientmi, aby identifikovali a implementovali iniciatívy správy aktív s cieľom zachytiť potenciál zvratu. Oproti celkovému zmluvnému ročnému nájomnému investičného portfólia vo výške 474 miliónov EUR bola odhadovaná hodnota prenájmu (ERV) k 30. júnu 2022 531 miliónov EUR. Táto hodnota ERV predstavuje reverziu 12% vyplývajúcu zo zrýchlenia rastu nájomného v európskom priemyselnom a logistickom sektore, s budúcim potenciálom rastu príjmov oproti aktuálne prechádzajúce nájomné portfólia.

Výrazne zvýšená stopa CTP Germany po akvizícii DIG poskytuje skupine značné portfólio prinášajúce výnosy a príležitosti na odomknutie významnej hodnoty prostredníctvom zlepšenia úrovne obsadenosti, implementácie modernizácie budov, posilnenia dôveryhodnosti ESG a zachytenia rastu nájomného. V prvých štyroch mesiacoch po akvizícii DIG nabrala proaktívna stratégia správy aktív CTP na sile, pričom Skupina zabezpečila ďalších 50 000 m2 čistého prenájmu a znížila neobsadenosť o viac ako 0,21 TP3T.

Disciplinovaný a ziskový organický rast zostáva na dobrej ceste

Rozvojový program Skupiny začal v tomto období 742 000 m2 nových stavebných projektov (30. júna 2021: 559 000 m2), čím sa celkový počet projektov vo výstavbe k 30. júnu 2022 zvýšil na 1,4 milióna m2 (30. júna 2021: 1,2 milióna m2, z toho 3T3T bola predprenajatá, čím sa zabezpečilo zmluvné nájomné vo výške 37 miliónov eur. Patrí medzi ne prvý projekt CTP vo Viedni v Rakúsku, kde pre Toyotu vyvíja nový sklad a kancelárske priestory s certifikátom udržateľnosti „BREEAM Outstanding“. Po dokončení a prenájme ponúkajú zostávajúce projekty vo výstavbe potenciál pridať 40 miliónov EUR dodatočného príjmu do zmluvne dohodnutého nájomného.

Napriek inflačným tlakom a zvýšeným nákladom na výstavbu, ktoré boli evidentné v prvej polovici roka, pre všetky projekty vo výstavbe na konci obdobia zostal výnos z nákladov vysoký a v súlade s cieľom skupiny 10,0 % (30. júna 2021: 11,8 %).

Celkovo CTP dodalo 157 000 m2 GLA vysokokvalitných developerských projektov (30. júna 2021: 215 000 m2 s priemernou dobou prenájmu 10 rokov a zabezpečilo zmluvné nájomné vo výške cca 7 miliónov EUR pri výnose z nákladov 11,71 TP3T. Z týchto prenájmov bolo 76% prenajatých existujúcim nájomcom so zaisteným nájomným presahujúcim ERV.

Okrem 1,7 milióna GLA aktív produkujúcich príjmy prináša portfólio DIG spoločnosti CTP Germany jedinečnú platformu pre rozvoj nových a brownfieldov s významnými možnosťami rozvoja a prestavby pod vedením nájomcov v rámci existujúceho portfólia a okolo neho. Počas tohto obdobia CTP Germany identifikovalo lokality, ktoré by mohli umiestniť cca 200 000 m2 dodatočnej GLA oproti existujúcemu portfóliu 1,7 milióna m2. Tieto nové projekty ponúkajú potenciál poskytnúť zmluvné nájomné vo výške 14 miliónov EUR a začiatok výstavby sa očakáva v priebehu nasledujúcich 18 mesiacov.

Očakávané kapitálové výdavky potrebné na dokončenie súčasných 1,4 milióna m2 vo výstavbe sú 449 miliónov EUR.

Počas tohto obdobia Skupina zabezpečila ďalších 305 000 m2 nových nájomných zmlúv, čo zodpovedá 18 miliónom EUR ročného príjmu z prenájmu. Viac ako 471 TP3T z týchto nových prenájmov je uzatvorených s existujúcimi klientmi, pričom výstavba sa začne v budúcich obdobiach. To zahŕňa výstavbu nového parku CTP mimo Prahy v Českej republike, ktorý by mal byť v najbližších rokoch jediným významným developerským projektom na trhu s obmedzenou ponukou.

Kľúčové ukončenie vývoja počas prvých šiestich mesiacov roku 2022 zahŕňalo:

• CTP Rumunsko: CTP dodalo najväčší farmaceutický sklad v Rumunsku, sklad s rozlohou 35 000 m2 postavený na mieru na obchvate Bukurešti, ktorý je prenajatý spoločnosti A&D Pharma – Dr.Max Group, vedúcej sieti lekární v strednej a východnej Európe. CTPark Mogosoaia sa nachádza na obchvate Bukurešti a konsoliduje portfólio CTP Romania s celkovou rozlohou viac ako 2,1 milióna metrov štvorcových, z čoho 1,5 milióna metrov štvorcových je v Bukurešti.

Dopĺňanie pozemkovej banky a selektívne získavanie aktív produkujúcich príjmy

CTP sa snaží získať rozvojové lokality v lokalitách vhodných pre priemyselnú výrobu alebo pozemky, ktoré sú v tesnej blízkosti kľúčových logistických uzlov, dopravných koridorov a veľkých, husto obývaných miest, pričom sa zameriava na ročné výdavky na doplnenie pozemkov vo výške približne 150 miliónov EUR ročne.

Počas prvého polroka 2022 získala CTP 3,9 milióna m2 pôdy vhodnej na rozvoj priemyselných a logistických aktív v celkovej investícii približne 175 miliónov eur. Tieto akvizície zvýšili pôdu skupiny na 20 miliónov m2, ktoré je v tomto odvetví vedúce, (31. december 2021: 17,8 milióna m2), čo ponúka rozvojový potenciál na takmer dvojnásobok GLA súčasného investičného portfólia.

Kľúčové akvizície zahŕňali:

• CTP Poľsko: Táto akvizícia poskytla jedinečnú príležitosť výrazne zvýšiť veľkosť prevádzkovej stopy CTP v najväčšej stredoeurópskej ekonomike. CTP získala portfólio rozvojových pozemkov a dva stavebné projekty v Poľsku. Pozemky ponúkajú približne 1,2 milióna m2 v potenciáli rozvoja GLA, nachádzajú sa predovšetkým v hlavných poľských logistických centrách vo Varšave a Hornom Sliezsku a ťažia zo silnej okolitej infraštruktúry. Portfólio zahŕňa dva developerské projekty, ktoré sú v súčasnosti vo výstavbe v Katoviciach a Varšave.
• Deutsche Industrie REIT-AG: Vo februári CTP NV oznámila dokončenie ponuky na prevzatie a stiahnutie z burzy pre Deutsche Industrie REIT-AG (teraz Deutsche Industrie Grundbesitz AG, 'DIG'). Táto akvizícia, ktorá bola integrovaná do CTP Germany, zahŕňa 90 aktív (predstavujúcich 1,7 milióna m2 GLA), poskytuje skupine okamžitý rozsah v najväčšej európskej ekonomike.

CTP tiež získala 105 000 m2 aktív produkujúcich príjem, čo predstavuje kombinovaný počiatočný hrubý výnos z prenájmu približne 7,11 TP3T a 12 rokov WAULT

Investuje do rozšírenia svojho tímu

Ako sa Skupina rozširuje v celej Európe, CTP naďalej investuje do rozširovania svojho tímu, aby zabezpečila úspešnú realizáciu svojej stratégie rastu. CTP počas tohto obdobia uskutočnilo niekoľko kľúčových vymenovaní vrátane Patricka Zehetmayra ako finančného riaditeľa a Dirka Sosefa ako vedúceho výskumu. Patrick prichádza do CTP z rakúskej Erste Group Bank vo Viedni, kde bol vedúcim divízie komerčných nehnuteľností. Patrick má viac ako dvadsaťročné skúsenosti s pôsobením v strednej a východnej Európe a prináša rozsiahle skúsenosti vo všetkých aspektoch financovania nehnuteľností, controllingu, finančného výkazníctva, treasury a financovania. Jeho vymenovanie umožní bývalému finančnému riaditeľovi CTP Richardovi Wilkinsonovi sústrediť sa na svoju úlohu zástupcu generálneho riaditeľa, predovšetkým na dohľad nad hlavnými činnosťami spoločnosti na trhoch strednej a východnej Európy.

Dirk bol predtým viceprezidentom pre výskum a stratégiu v Prologis Europe, divízii najväčšieho priemyselného REIT na svete, a bude zodpovedný za vedenie výskumnej funkcie CTP. V úzkej spolupráci s regionálnymi tímami skupiny na kombinovaní trhových údajov s miestnymi odbornými znalosťami bude Dirk neoddeliteľnou súčasťou poskytovania praktických poznatkov s cieľom zabezpečiť konkurenčnú výhodu na svojich kľúčových trhoch.

Napredujúce ambície ESG

CTP sa naďalej zameriava na dosahovanie zmysluplného pokroku vo svojich environmentálnych, sociálnych a riadiacich ašpiráciách (ESG). Stratégia ESG skupiny je postavená na kľúčových pilieroch zosúladených s cieľmi trvalo udržateľného rozvoja OSN (SDG). Štyri piliere sú:

1. Snaha o pozitívnu klímu
2. Zakladanie parkov v komunitách
3. Stimulácia sociálneho vplyvu a blahobytu
4. Bezúhonné podnikanie

Počas prvých šiestich mesiacov roku 2022 skupina pokračovala v rozširovaní svojej špecializovanej funkcie ESG a vymenovala špecialistov vrátane Adama Targowského za vedúceho skupiny ESG. Adam, ktorý sa pripojil ku skupine v marci 2022, je zodpovedný za vedenie implementácie stratégie ESG skupiny s tímami jednotlivých krajín, čím zaisťuje, že CTP je na čele udržateľných nehnuteľností a developmentu.

V roku 2022 sú kľúčovými strategickými prioritami skupiny ESG zvyšovanie transparentnosti a zverejňovania výsledkov v oblasti ESG; zvýšenie podávania správ o udržateľnosti; a získavanie kľúčových ratingov ESG prostredníctvom uznávaných medzinárodných štandardov, ESG podnikových ratingových agentúr a indexov. Zatiaľ, okrem prípravy na externé zabezpečenie kvality, ktoré si vyžaduje nadobudnutie platnosti smernice EÚ o Corporate Sustainability Reporting Directive (CSRD), Skupina pokračuje v hodnotení S&P CSA a ESG a hodnoteniach GRESB a svoju prvú správu o udržateľnosti zverejní začiatkom roka 2023. .

Na dosiahnutie svojej ambície vygenerovať celkovo cca. 40 MW solárnej energie do decembra 2022, Skupina zavádza svoju solárnu PV stratégiu a buduje svoju solárnu kapacitu v celom portfóliu. V roku 2022 skupina nainštalovala 10,9 MWp v Českej republike, Rumunsku, na Slovensku a v Maďarsku, čím sa zaistilo, že zostane na splnení svojich cieľov v oblasti solárnej energie. V Maďarsku sa prvá fáza tohto zavádzania začala so štyrmi budovami v CTPark Budapest West (Biatorbágy), Dunaharaszti a CTPark Budapest East (Üllő). Každá budova na ploche 9 000 m2 ponúka potenciál na výrobu cca 500 kWp solárnej energie. Počas druhej polovice roku 2022 CTP postaví ďalšie budovy v rámci siete CTP Maďarsko s kapacitou dodávať až 3 000 kWp solárnej energie ročne.

V máji 2022 bola CTP vybraná ako jedna z 25 zložiek nového indexu AEX ESG Euronext Amsterdam. Tento index identifikuje 25 spoločností, ktoré preukazujú najlepšie postupy ESG z 50 zložiek indexov AEX a AMX. Index AEX ESG je navrhnutý tak, aby uľahčil prijatie bežných investičných prístupov ESG inštitucionálnym a súkromným investorom, pričom odráža relatívne hodnotenie 25 spoločností „najlepších vo svojej triede“. Metodika bodovania spoločnosti je založená na kritériách hodnotenia rizika ESG, ktoré hodnotí Sustainalytics.

Po invázii na Ukrajinu vo februári 2022 CTP spolupracovala s Agentúrou OSN pre utečencov (UNHCR) počas núdzovej fázy humanitárneho úsilia a poskytovala finančnú aj operačnú podporu. V poslednom období sa Skupina dlhodobo snaží poskytovať podporu pre utečencov s UNHCR a Nadáciou Terezy Maxovej, ktorá podporuje vzdelávanie ukrajinských žiakov a študentov v Českej republike.

Finančné výsledky

Silné základné trhové základy spolu s pozitívnou prevádzkovou výkonnosťou CTP, premietnuté do solídnych finančných výsledkov za prvých šesť mesiacov roku 2022.

Čistý príjem z prenájmu

Čistý príjem Skupiny z prenájmu počas prvých šiestich mesiacov roku 2022 naďalej rástol, pričom vzrástol o 31,91 TP3T na 211,5 milióna EUR (30. júna 2021: 160,3 milióna EUR). Tento nárast bol poháňaný kombináciou nového nájomného vyplývajúceho z dokončenia vývoja, akvizície aktív produkujúcich výnosy, aktívneho riadenia investičného portfólia skupiny a porovnateľného rastu výnosov 4.3% zaznamenaného počas obdobia. Obsadenosť zostala stabilná na 94%. To odráža mierny nárast obsadenosti hlavného portfólia skupiny CEE, vyvážený integráciou portfólia DIG spoločnosti CTP Germany.

Čistý výsledok ocenenia investícií do nehnuteľností

Spoločnosť vykonala prvé polročné precenenie stáleho investičného portfólia (stále investičné portfólio nebolo 30. júna 2021 precenené treťou stranou, iba investičný majetok vo výstavbe (IPuD). Výsledkom precenenia, ktoré vykonali Cushman a Wakefield, bolo pozitívny výsledok vo výške 499,0 milióna EUR EPRA NIY investičného portfólia vo výške 5,61 TP3T zostal stabilný (31. december 2021: 5,61 TP3T), pričom hlavnou hnacou silou pozitívneho precenenia bol podobný rast nájomného.

Prevádzkové náklady vrátane odpisov a amortizácie

Počas prvých šiestich mesiacov roku 2022 sa prevádzkové náklady Skupiny vrátane odpisov a amortizácie zvýšili na 57,0 milióna EUR (30. júna 2021: 22,7 milióna EUR). Toto zvýšenie prevádzkových nákladov je v súlade so stratégiou expanzie spoločnosti a odráža jej rast za posledných dvanásť mesiacov vrátane zvýšených nákladov na zamestnancov po výraznom náraste počtu zamestnancov. Jednorazové náklady v období 17,7 milióna EUR zahŕňajú finančný dar vo výške 10,0 milióna EUR Agentúre OSN pre utečencov (UNHCR) v Q1 2022 a 4,4 milióna EUR akvizičné náklady súvisiace s akvizíciou DIG.

Náklady na financovanie

Čisté finančné náklady za toto obdobie klesli na 50,5 milióna EUR z 56,5 milióna EUR za rovnaké obdobie v roku 2021. Toto zníženie nákladov na financovanie možno pripísať najmä zníženiu priemerných nákladov na dlh skupiny, ktoré k 30. júnu 2022 klesli na 1,151 TP3T (30. júna 2021: 1.2%).

Priemerná cena dlhu skupiny zostala počas obdobia stabilná na úrovni 1,151 TP3T, k čomu prispelo obozretné načasovanie emisie dlhopisov skupiny začiatkom januára 2022. Cena ročného kupónu v januárovej štvorročnej tranži bola stanovená na 0,8751 TP3T. Finančné výsledky zahŕňajú aj jednorazové náklady vo výške 10,4 milióna EUR súvisiace s úspešným tendrom na dlhopisy v hodnote 168 miliónov EUR v rámci série 2025 od januára 2022. Skupina ďalej predplatila dlhopis v hodnote 118 miliónov EUR v DIG, ktorý bol splatný v auguste 2022.

Zdanenie

Dane medziročne vzrástli zo 44,9 mil. € na 119,8 mil. € v dôsledku precenenia stáleho portfólia za prvý polrok. Efektívna daňová sadzba v rámci Skupiny bola k 30. júnu 2022 na úrovni 19,61 TP3T.

Zisk a zisk za obdobie

Zisk po zdanení za prvých šesť mesiacov roku 2022 vzrástol na 490,2 milióna eur v porovnaní so 188,3 milióna eur k 30. júnu 2021 (v polroku 2021 sa nevykonalo žiadne precenenie stáleho portfólia). Tento nárast o 160% bol spôsobený výsledkom precenenia a rastom príjmov skupiny z prenájmu. Výsledkom bol upravený zisk EPRA špecifický pre spoločnosť vo výške 0,30 EUR na akciu (30. júna 2021: 0,25 EUR).

Investičné portfólio

Nezávislé ocenenie potvrdilo, že investičné portfólio CTP sa počas obdobia zvýšilo o 23,91 TP3T na 9 382,4 milióna eur (31. december 2021: 7 575,1 milióna eur). Tento rast možno pripísať úspešnej akvizícii DIG, pozitívnemu preceňovaniu stáleho portfólia v prvom polroku so zvýšenými ERV so stabilnými výnosmi z ocenenia. Pozemková banka Skupiny ako súčasť investícií do nehnuteľností sa k 30. júnu 2022 zvýšila na 768,4 milióna EUR (31. december 2021: 526,8 milióna EUR).

Investičné portfólio vo vývoji

Ku koncu obdobia mala Skupina vo výstavbe 1,4 milióna m2 aktív (30. júna 2021: 1,2 milióna m2). Investície do nehnuteľností vo výstavbe majú za cieľ dosiahnuť najvyšší výnos skupiny na trhu vo výške 10,01 TP3T (30. júna 2021: 11,81 TP3T).

Dlhový kapitál a likvidita

Skupina si počas obdobia zachovala obozretný prístup k finančnej politike a úverovým metrikám, pričom si naďalej udržiavala solídnu likviditnú pozíciu. Dňa 20. januára 2022 vydala CTP štvorročné zelené dlhopisy v hodnote 700 miliónov EUR v rámci svojho osemmiliardového programu EMTN a súčasne ponúkla dlhopisy série 2025 v hodnote 168 miliónov EUR. Táto transakcia zabezpečila významné financovanie na rok 2022 a zlepšila priemernú cenu dlhu Spoločnosti. Okrem toho Skupina v prvom polroku 2022 opätovne prerokovala jeden zo svojich bankových nástrojov, čo viedlo k zníženiu marže a predĺženiu termínu splatnosti o ďalšie tri roky do 15. zabezpečiť financovanie 400 miliónov eur na svoje české portfólio prostredníctvom bankového syndikátu.

K 30. júnu 2022 bola čistá hodnota úveru k hodnote (LTV) Skupiny 43,91 TP3T (31. december: 2021: 42,81 TP3T) s koeficientom úrokového krytia (ICR) 4,6-násobkom (31. december 2021: 5,0-násobkom). Priemerná cena dlhu Skupiny zostala na rekordnom minime 1,151 TP3T, pričom 1001 TP3T dlhu bolo fixovaných alebo zaistených, čím sa odstránilo vystavenie sa volatilite úrokových sadzieb. S priemernou splatnosťou 5,9 roka a bez výrazného splatenia do 4. štvrťroka 2023 má CTP dobrú pozíciu na to, aby pokračovala v plnení svojej stratégie, pričom ťaží z dlhého, diverzifikovaného profilu splatnosti dlhu.

Disponibilná hotovosť ku koncu obdobia predstavovala 640,3 milióna eur. Spoločnosť má tiež nevyužitý nezabezpečený revolvingový úverový nástroj vo výške 400 miliónov EUR (RCF), ktorý bol viazaný v júli 2021 na tri roky a slúži na krátkodobé potreby likvidity Skupiny.

Úverový rating

Spoločnosť má dlhodobý úverový rating BBB- (stabilný výhľad) od S&P a dlhodobý rating emitenta Baa3 (stabilný výhľad) od Moody's, ktorý zostal počas obdobia nezmenený.

Dočasná dividenda

V súlade so svojou dividendovou politikou vyplácania 70%-80% zo svojich ziskov EPRA upravených spoločnosťou CTP oznamuje predbežnú dividendu vo výške €0.22 na akciu, čo je 751 TP3T zisku EPRA špecifického pre spoločnosť za prvý polrok. Akcionári sa môžu rozhodnúť pre výplatu dividendy v hotovosti alebo akciami.

Outlook

Napriek náročným makroekonomickým podmienkam zostávajú základy v rámci strednej a východnej Európy a širšieho európskeho priemyselného a logistického sektora priaznivé. Štrukturálne hnacie sily pracovného dopytu prevládajú a v niektorých prípadoch sa naďalej zrýchľujú, keďže okupanti sa snažia zbaviť svojich výrobných kapacít a dodávateľských reťazcov otrasov na strane ponuky, pričom si zachovávajú optimálnu efektivitu.

S pretrvávajúcimi prekážkami vstupu na kľúčové trhy skupiny, pokiaľ ide o rozvoj nových zásob, nájomcovia naďalej súťažia o vhodný priestor. Takáto dynamika podporuje pokračujúci rast nájomného v dlhodobom horizonte na kľúčových trhoch skupiny CEE a poskytuje CTP príležitosti využiť svoju paneurópsku vertikálne integrovanú platformu a získať hodnotu prostredníctvom proaktívnej správy aktív a disciplinovaného rozvoja.

CTP, vedená svojim skúseným manažérskym tímom, sa snaží naďalej využívať svoj rozsah, vedúce postavenie na trhu a hlboké vzťahy s klientmi na informovanie pri rozhodovaní. Spolu so silným finančným zázemím skupiny to zaistí, že bude mať optimálnu pozíciu na to, aby dokázala čeliť neistote na trhu, ako aj využiť príležitosti, keď sa objavia, takže CTP môže naďalej poskytovať akcionárom atraktívne zisky a kapitálový rast z dlhodobého hľadiska.

[1] Rovnaký rast hrubého nájomného porovnáva rast hrubého príjmu z prenájmu portfólia, ktoré bolo nepretržite v prevádzke (nie vo vývoji) počas dvoch predchádzajúcich popísaných 12-mesačných období. Nezahŕňa CTP Nemecko z dôvodu absencie porovnateľného rastu nájomného. Pred 1. štvrťrokom 2022 skupina vykazovala podobný rast nájomného porovnaním úrovne nájomného medzi dvoma obdobiami vypočítanej na základe rovnakého portfólia zmlúv (bez zohľadnenia žiadnych nových dodatkov alebo predĺžení nájomných zmlúv).

[2] Po zmene našej politiky oceňovania sa k 30. júnu 2022 prvýkrát uskutočnilo polročné externé ocenenie investícií do nehnuteľností.

[3] Po zmene našej politiky oceňovania sa k 30. júnu 2022 prvýkrát uskutočnilo polročné externé ocenenie investícií do nehnuteľností.

[4] Cieľ GLA skupiny 1,5 milióna m2 na rok 2022 nezahŕňa portfólio DIG

CTP NV Konsolidovaný priebežný výkaz ziskov a strát a ostatných súčastí komplexného výsledku za obdobie od 1. januára do 30. júna 2022 (neauditované)

CTP NV Konsolidovaný priebežný výkaz o finančnej situácii k 30. júnu 2022
(Neauditované)